Japanse vastgoedtokens krijgen boost door MUFG’s miljardenproject

De grootste bank van Japan gaat de vastgoedmarkt op z’n kop zetten met blockchain technologie. MUFG koopt een gigantisch kantoorpand in Osaka voor meer dan 100 miljard yen, omgerekend zo’n 681 miljoen dollar, en wil het pand via digitale tokens beschikbaar maken voor investeerders. Niet alleen voor grote partijen, maar juist ook voor de gewone belegger.

Vastgoed op de blockchain

MUFG gebruikt hiervoor het eigen platform Progmat, waarmee het gebouw als digitale waarde op de blockchain gezet wordt. Die tokens kunnen vervolgens gekocht worden door zowel institutionele als particuliere beleggers. Voor grote partijen zoals levensverzekeraars zal het vastgoed worden aangeboden als een private REIT (real estate investment trust), maar voor retail beleggers wordt het echt een directe investering.

In Japan ligt de nadruk bij tokenisatie niet op obligaties zoals in Europa, maar juist op vastgoed. Sinds 2021 zijn er al 63 digitale effecten uitgegeven in het land, goed voor in totaal 194 miljard yen (1,3 miljard dollar). Ongeveer 80% daarvan ging om vastgoed, meldt Ledger Insights.

Markt is nog jong, maar groeit snel

Hoewel de markt voor digitale vastgoedtokens nog in de kinderschoenen staat, is er wel beweging. Op de Osaka Digital Exchange staan momenteel zes vastgoed tokens genoteerd, met een maandelijkse handelsomzet van ongeveer 23 miljoen yen (157.000 dollar). MUFG wil met deze nieuwe stap de sector een flinke boost geven.

Een andere grote speler is Mitsui Digital Asset Management, dat al 16 vastgoedprojecten heeft getokenized via het Alterna platform. Mitsui werkte daarvoor samen met MUFG Trust, maar heeft recent een eigen truststructuur opgezet om sneller te kunnen opereren. Toch blijven de twee partijen indirect met elkaar verbonden: Mitsui gebruikt nog steeds het Progmat platform, waarin MUFG een belang van 42% heeft.

Nieuwe investeringsvorm voor iedereen

Met deze nieuwe tokenisatie van vastgoed zet MUFG vol in op de toekomst van digitale investeringen. Door ook particuliere beleggers toegang te geven tot hoogwaardige vastgoedprojecten, ontstaat er een nieuw speelveld waarin traditionele banken, blockchain technologie en gewone investeerders samenkomen.